Caja de ahorros (España)

Caja General de Ahorros de Canarias en Barcelona.

En España, un Banco de ahorros (Español: caja de ahorros o informalmente caja, Catalán: Caixa d ' Estalvis, Gallego: caja de ahorros, informalmente 'Caixa', Vasco: Aurrezki kutxa) es un institución financiera que se especializa en aceptar ahorros depósitos y otorgamiento préstamos. Su objetivo original era crear el hábito del ahorro entre los muy pobres, pero han evolucionado para competir con y rival bancos comerciales.

Sus Asociación de comercio es el Confederación Española de cajas de ahorros (Confederación Española de Cajas de Ahorro o CECA).

Aparición y crecimiento

Torres de La Caixa en Barcelona.

Países europeos que adoptaron los escoceses Banco de ahorros modelo desde el principio fueron aquellos en que los valores protestantes tradicionales de autoayuda y las ideas de Jeremy Bentham y Thomas Malthus fueron particularmente influyentes. Tal no fue el caso en Portugal y España empezó bastante tarde cajas de ahorros (1836 y 1839, respectivamente) y siguió el modelo francés (establecido en 1818).

Regulación introducida en 1835 fue el primero en autorizar el establecimiento de bancos de ahorros en España. Esta pieza de legislación permitió la creación de instituciones independientes sin-fines de lucro orientada a la que tuvo que ser financiado por recursos propios. Sin embargo, no era claro cómo las instituciones sería acceder a estos recursos aunque había referencias sueltas a la expectativa de ese capital podría plantearse como los favorecidos suministran recursos financieros como donaciones caritativas.

El gobierno español claramente muestra una preferencia por la inversión inicial para provenir del sector privado mientras que las instituciones individuales prevé alguna forma de garantía para asegurar los fondos mantenidos en depósito. Financieramente, sin embargo, el modelo de 1835 fue muy débil. Por lo tanto, en 1839 un nuevo instrumento legislativo introdujo el "modelo francés", donde los bancos de ahorros individuales estaban vinculados con un "Monte de piedad".

A diferencia de los bancos de ahorros escocés, cajas de ahorros francesa creó un fondo inicial para cubrir los gastos de instalación y pérdidas inesperadas a través de donaciones y establecer una organización de caridad. Después de esto los bancos se convirtió en autónomos con un Consejo de directores de seis a 20 (de trabajo pro bono) mantiene la responsabilidad de la dirección estratégica y asuntos generales de los bancos. Tanto en Portugal y España la fuente más común del fondo de ajuste fue el local Monte de piedad. Estos montes de piedad (una traducción literal de "Montes de Piedad") fueron las instituciones de beneficencia modernas tempranas donde se lograron avances contra algún tipo de garantía en peón (generalmente, joyas o ropa). En consecuencia, cajas de ahorros españolas sería aceptar bajo valor y bajo volumen ahorros en depósito y, alternadamente, colocar estos fondos en el 'Montes de piedad' para hacer pequeños préstamos a las clases más desfavorecidas.

Como sus contrapartes en Escocia y FranciaCajas de ahorros españolas brevemente colocados depósitos de exceso de un gobierno de propiedad (instituciónCaja General de Consignaciones1852 – 1868). Esta estrategia de cartera fue parte de un cambio en la política de gobierno, buscando una mayor intervención en el negocio de cajas de ahorros españolas, así como proporcionar ayuda financiera para el recientemente creado Caja de Dépositos y Consignaciones. Sin embargo, el cambio de estrategia duró poco debido a la mala calidad de los bonos del gobierno en el siglo XIX. En cambio, los bancos de ahorros españoles utilizan cada vez más depósitos exclusivamente para financiar las actividades de la 'Monte de piedad'.

Un punto de inflexión en la historia de cajas de ahorros españolas vino después de la restauración de la monarquía en 1874. Hasta entonces regulación y políticas de gobierno alrededor de los bancos de ahorros habían seguido de cerca el intervencionista "Modelo francés". Como fue el caso en Gran Bretaña, este enfoque limitado las operaciones de los bancos de ahorros. La legislación había introducida en 1880, abrió el camino para el crecimiento de cajas de ahorros españolas.

El acto de 1880 tenía objetivos claros para el funcionamiento de los bancos de ahorros. Al mismo tiempo, hubo una serie de áreas que carecieron de precisión en la nueva reglamentación introducida. Sin embargo, fue la falta de precisión en un número de áreas que permiten el crecimiento y el desarrollo de cajas de ahorros en España. En particular, la libertad (es decir, falta de una regulación detallada) con respecto a las políticas de inversión dio lugar a la diversificación y crecimiento de los activos a una tasa mayor que sus homólogos en otros lugares en Europa. De hecho, desde el momento en el acto de 1880 se publicó hasta el final del siglo XIX, el número de entidades se duplicaron de 26 en 1880 a 66 en 1905, mientras que la suma de dinero en efectivo y activos como depósito aumentado un cuatro por ciento del 12 por ciento del total de ahorros en España en 1880 a 16 por ciento en 1905.

Junto a las cajas de ahorros, en 1890 y siguientes ideas alemanas a promover la agricultura, los bancos cooperativos ("caja rurales") surgieron en las zonas rurales. La mayoría de estos bancos se establecieron en el campo bajo los auspicios de la sindicalista, cooperativistas los movimientos y la Iglesia Católica. Sin embargo, estos intermediarios crecieron en tamaño hasta después de 1920. Su impacto, número y tamaño de activos siempre fueron disminuídas en comparación con los logros de los bancos de ahorros y como resultado, las "cajas rurales" con el tiempo fueron absorbidas por los bancos de ahorros.

Rendimiento en la primera mitad del siglo XX

Entre 1870 y 1900 la solidez financiera de los bancos de ahorros aumentó significativamente. Durante este período, el peón y las operaciones de préstamo de emergencia de la Monte de piedad fueron incapaces de absorber todos los depósitos realizados en el Banco de ahorros. A diferencia de ahorros en otros países europeos, cajas de ahorros españolas no eran obligados a comprar la deuda del gobierno con exceso de recursos. En cambio, los bancos de ahorros comenzó haciendo avances a corto plazo e hipotecas emisoras directamente al público. Inicialmente publicaron utilizando bienes públicos e industriales en stock como garantía de préstamos a corto plazo.

Entre 1862 y 1867, 40 por ciento del monto de los préstamos fue concedida con los valores de la ropa y el 60 por ciento restante fue asegurado por stock. Diversificación y continuada por el brote de I Guerra MundialLos bancos de ahorros españoles fueron fácilmente emitir hipotecas directamente a los clientes al menudeo. El Ley de hipotecas del 04 de junio de 1908 contribuyó al desarrollo de este fenómeno como lo fue pionera en exención de tener que pagar diferentes formas de las ganancias de capital y el impuesto de hipotecas emitidas por el Monte de piedad.

Más temprano establecido ahorros habían localizado en los grandes centros urbanos y creció en solidez financiera a través de los excedentes retenidos. Por la vuelta del siglo la mayoría de los activos se celebraron en los bancos de ahorros ubicados en los puertos y ciudades industriales. Entre 1900 y 1925 el número de cajas de ahorros españolas se triplicó a 150 bancos, aunque ningún cambio importante en la política de regulación o cartera de negocios de los bancos había tenido lugar.

Entre 1900 y 1914 el sector bancario español experimentó un fuerte aumento en sus niveles de actividad. Algunos bancos que también se observó aumentaron de la eficiencia y mayor competitividad. Activos de privado bancos comerciales creció significativamente debido a ambos la repatriación de capital debido a la crisis colonial y I Guerra Mundial, en que España se mantuvo neutral. Estas circunstancias favorecieron la expansión geográfica de los bancos regionales de comercial privadas con sede en Madrid y el País Vasco en toda España.

En 1921 se promulgó la primera ley de la banca y ese mismo año el Consejo Superior Bancario o CSB (Consejo superior bancario) fue establecido por los bancos comerciales privados. El papel de la CSB fue para coordinar las acciones de los bancos comerciales privados como su poder económico se convirtió en el más importante. Por el principio de la Guerra Civil española (1936 – 1939), los bancos comerciales privados dominó los mercados financieros y fueron organizados por el cartel que en torno al Consejo Superior Bancario y supervisada por la Consejería de empleo, comercio e industria (y más adelante por el Ministerio de trabajo y bienestar).

Durante la década de 1920 activos en bancos de ahorros empezaron a abandonar su naturaleza caritativa y gradualmente se convirtióen en instituciones de intermediación financiera más amplias. El crecimiento fue limitado porque la presión competitiva para encontrar nuevas oportunidades dentro del sector de la banca comercial privada dio lugar a una política de expansión del alcance geográfico de las redes de sucursales minoristas y diversificación de fuentes de negocio. Estas estrategias trajeron el desafío competitivo de los bancos comerciales privados a los mercados, siendo atendidos por los bancos de ahorros.

Los bancos de ahorros individuales mejorado su perfil dentro de sus comunidades locales como mayor tamaño activo permitida aumentar los fondos de bienestar social - y proyectos agrícolas (Obra Social, una práctica que hoy en día es parte de su responsabilidad social corporativa). Sin embargo, surgió un nuevo acercamiento a cómo salvó la gente y el ambiente de trabajo de cajas de ahorros como resultado de la legislación promulgada en 1926, 1929 y 1933 durante la dictadura del General Primo de Rivera, un período en el cual la política económica estuvo marcada por un autoritario corporativismoy el República española traje.

Estos cambios regulatorios puso fin a la naturaleza caritativa de los bancos de ahorros. También transformaron sus ganancias en la principal fuente de fondos (y por lo tanto, para apoyar la "Obra Social"). Innovaciones reglamentarias ponen fin la amplia discreción que los directores de los bancos de ahorros previamente tenían y establecieron pautas concretas y detalladas cuyo uso (y abuso) creció durante la dictadura del General Francisco Franco.

Carga regulatoria

La sede de Confederación Española de Cajas de Ahorros (Confederación Española de cajas de ahorro) en Madrid.

El Régimen de Franco (1939-1975) reafirmó la preeminencia de los bancos comerciales privados dentro del sistema financiero español e introdujo regulación que perjudicados los bancos tradicionales de ahorro. La supervisión de los bancos de ahorros fue transferida desde el Ministerio del Interior para el Banco de España.

El primer episodio de cambios regulatorios para los bancos de ahorros vio mayor regulación, y la abrumadora mayoría de nuevos ahorros bancos que se establecieron entre 1939 y 1977 fueron creado por los gobiernos locales y centrales (con algunas excepciones notables como el cooperativista Caja Laboral). El régimen franquista continuó implementando una práctica desarrollada durante la década de 1920 llamado el principio de territorialidad, lo que significa que el negocio de cada caja de ahorros fue restringido a su hogar Provincia.

Este principio se mantuvo un arreglo informal hasta su promulgación como ley en 1964. Al mismo tiempo, la creciente base de activos de los bancos de ahorros le pedirá al Ministerio de Hacienda para iniciar la regulación de las fuentes y aplicaciones de sus fondos. Como resultado, el Ministerio de finanzas dirigida una proporción creciente de los activos de los bancos de ahorros a la financiación pública debentures y pasivos a corto plazo de los bancos privados, con el resultado agregado de que la política redujo significativamente los fondos disponibles para proyectos agrícolas y otras tradicionales actividades de préstamos.

El segundo episodio de reglamentación cambia para las fechas de los bancos de ahorros a la última etapa del franquismo, cuando intentó aliviar la carga regulatoria sobre cajas de ahorros españolas (particularmente en 1962 y 1964). No obstante, hasta 1974 los bancos de ahorros permanecía fuera del sistema español clearinghouse y tuvo acceso a sólo una cartera de negocios restringido.

Sin embargo, bajo la Fuentes Quintana reforma (1977) el entorno competitivo para el ahorro y los bancos privados comenzaron a converger. La reforma dio ahorros fuertes incentivos para modernizar su infraestructura y desarrollar nuevas habilidades. En 1977, por ejemplo, el Banco de España autorizó la primera cajero automático para los bancos de ahorros y en 1996, su red combinada tenía 14.169 máquinas, la mayor red en España y la tercera más grande del mundo.

Colapso de las cajas

A raíz de la crisis financiera global, el mercado inmobiliario español se desplomó, teniendo España en su propia crisis financiera. De las 45 cajas en existencia al comienzo de la crisis en 2007, sólo dos sobrevivieron en su forma inicial; el resto eran o tomadas por otros bancos o por el gobierno u obligados a fusionarse y tomada por el gobierno, eliminando los tenedores de acciones existentes.

Véase también

• Banco de ahorros
• Caja Madrid
• Caixa Catalunya
• Caja de Ahorros del Mediterráneo
• La Caixa
• Bankia

Fuentes

Aguilar Piñal, f el. (1975). Los montepíos laicos en el siglo XVIII. Homenaje a Don Agustín Millares Carlo Vol. 1. J. Simón Díaz. Las Palmas.

Anton Ramirez, B. (1876). Montes de Piedad y Cajas de Ahorros. Reseña histórica y crítica. Madrid, Aribau y CIA..

Ceniza, N. (1987). Cajas efectivo por concentración. Euromoney (suplemento). Sep.

Bátiz-Lazo, B. (2004). "Alianzas estratégicas y ventaja competitiva: conocimientos de español y Reino Unido banca historias." Negocios historia personal: 23-56. [1]

Bátiz-Lazo, B. y Del Ángel, G. (2003). "Colaboración competitiva y competitividad del mercado: casos en México y Reino Unido banca (1945-75)." Contabilidad, negocios e historia financiera 3 13: 1-30.[2]

Caballero Míguez, G. (2004). "De la jerarquía al mercado: la reforma financiera española desde la nueva economía institucional." Papeles de Economía Española 101.

Caminal, r., et al (1990). Competencia en la banca española. Europea la banca en la década de 1990. J. Dermin. Oxford.

Canales, J. (1994). Estrategias competitivas en la banca europea. Oxford.

Comín, f el. (2003). "La Confederación Española de Cajas de Ahorros: asociación representativa, caja de cajas y proveedora de servicios (1928-2003)." Economistas 98: 36-45.

Comín, f el. y Torres, E. (2005). "La confederación española de cajas de ahorro y el desarrollo de la red de servicios financieros de las cajas en el siglo XX." Papeles de Economía Española 105-106: 48-65.

Cuadras Morató, x., et al (2002). "Productividad, competencia e innovación en la banca privada española, 1900-1914." Revista de Historia Económica 20.2.

Davies, B. (1987). Pensar a lo grande para pequeños ahorradores: entrevista con José Joaquín Sancho Dronda. Euromoney (suplemento). Septiembre: 2.

de la Hucha, f el. y Antón, A. (1991). "Situación actual de las cajas de ahorro europeas." Papeles de Economía Española 46.

Domenech, R. (1993). "Especialisación productiva y resultados de las cajas de ahorro españolas (1986-1991)." Papeles de Economía Española (Perspectivas del Sistema Financiero) 43.

Dueto, D. (1983). Les Caisses d ' Epargne francaises et leur acitivité. Tradición ou évolution (1818 – 1981). París, Presses Universitaires de France.

Fanjul, O. y Maravall, f el. (1985). La eficacia del sistema bancario español. Madrid.

Josephson Casals, J. F. (1991). "Interpretación básica de la historia de las cajas de ahorros españolas." Papeles de Economía Española 46.

Garcia Delgado, J. L. (1984). La Banca Privada: De la crísis colonial a la consolidación de los años veinte. Historia de España, Vol. 37. R. Menéndez Pidal y J. M. Jover Zamora. Madrid.

García Delgado, J. L. (1985). "Notas sobre el intervencionismo econòmico del primer franquismo." Revista de Historia Económica 1:135-46.

Gonzalo Gonzalez, L. (1981). El tesoro público y la Caja General de Depósitos (1852 – 1868). Madrid, Instituto de Estudios Fiscales.

Grávalos, J. J. (1993). Una nueva estrategia para las cajas de ahorros: La fusión tecnológica. El sistema financiero español el ante Mercado Único. L. Fernández de la Buelga e I. Ezquiaga. Madrid.

Grima i Terré, J. D. y von Löhneysen, E. (1991). "Nueva estructura organizativa para bancos y cajas universales." Papeles de Economía Española 49.

Gueslin, A. (1989). "L ' Invention des Caisses d'épargne en Francia: une grande utopie libérale." Revue Historique apartado: 391-409.

López, R. (1993). Las cajas de ahorro en los noventa. El sistema financiero español el ante Mercado Único. L. Fernández de la Buelga e I. Ezquiaga. Madrid.

Maixé, J. C. (2005). "Cajas de ahorro y desarrollo regional. Aspectos diferenciales de los sistemas financieros gallego y asturiano." Papeles de Economía Española 105-6(254-273).

Maixé, C. J., et al (2003). El ahorro de los Gallegos. Orígnes e historia de Caixa Galicia (1876 – 2002). A Coruña, Fundación Caixa Galicia.

Martínez Soto, A. P. (2001). "La tela de araña. Mercados informales de financiación agraria, usura y crédito hipotecario en la región de Murcia (1850-1939)." Áreas 21:185-220.

Martínez Soto, A. P. (2003). "Las cajas de ahorros españolas en el siglo XIX. Los orígenes del sistema (1839-1875)." Papeles de Economía Española 97(174-204).

Maudos, J. (1991). El impacto del cambio tecnológico en el sistema bancario: el cajero automático. Intstituto Valenciano de Investigaciones Económicas (WP EC-91-10). Valencia.

Medel Cámara, B. (1991). "La reforma de la Confederación Española de Cajas de Ahorro". Papeles de Economía Española 46.

Montero, M. (1983). Bases para la investigación del préstamo y la usura en la sociedad del siglo XIX. Madrid, Confederación Española de Cajas de Ahorro.

Revell, J. (1991). "Consecuencias de los cambios recientes en las cajas de ahorro de Europa occidental." Papeles de Economía Española 46:191.

Ros Pérez, f el. (1996). Las cajas de ahorros at España: Evolución y régimen jurídico. Murcia, Fernando Ros Pèrez.

Sánchez Sáez, M. J. y Sastre de Miguel, T. (1995). ¿Es el tamaño un factor explicativo de las differencias entre entidades bancarias. Servicio de Estudios Banco de España no. DT9512. Madrid.

Serrano, J. M. y Costas, A. (1990). La reforma del marco institucional. Economía de la transición y de la democracia. J. L. Garcia Delgado. Madrid: 505-25.

Tedde de Lorca, P. (1991). "La naturaleza de las cajas de ahorros: Sus raíces históricas." Papeles de Economía Española 46.

Tortella, G. (1974a). Las magnitudes monetarias y sus determinantes. La banca española la en Restauración (Vol. 1). G. Tortella. Madrid, Banco de España.

Tortella, G. (1974b). Una serie de cuentas de ahorro no bancarias 1874 – 1914. La banca española la en Restauración (vol 2). G. Tortella. Madrid, Banco de España: 541-46.

Enlaces externos

• Confederación Española de Cajas de Ahorros (CECA)
• Asociación de usuarios de bancos, cajas de ahorros y seguros (ADICAE)
• Crisis y Reforma de las Cajas de Ahorros en España

Otras Páginas

• Skagafjorur (categoria paginas con Ofertas listadas de un establecimiento de parametros desconocidos)
• Quien es quien en la tierra de animales
• Distension abdominal
• Criticas de bienestar